Portfelio sudarymo klausimai

Diskutuojame apie tai, kaip sudaryti Mustachian investicijų portfelį.
Skelbti atsakymą
Vartotojo avataras
LazzyCat
Pradedantis Mustachian
Pranešimai:51
Užsiregistravo:Šeš Vas 06, 2021 4:48 pm
Išsiųsta patiktukų: 47
Gavo patiktukų: 11
Re: Portfelio sudarymo klausimai

Standartinė LazzyCat » Tre Vas 17, 2021 1:57 pm

Naujokų klausimas dėl obligacijų.
Standartinė rekomendacija - į portfelį turėtų būti įtrauktos obligacijos, kad būtų sumažintas svyravimas. Taip pat turime standartines teorines "taisykles", kad kylant palūkanų normai obligacijos pinga, augant infliacijai obligacijos pinga.
Žvelgiant iš dabartinio taško į 5-10 m. perspektyva infliacija turėtų atsirasti, augti (nes turbūt centriniai bankai pasieks savo siekio padidinti infliaciją su pinigų spausdinimu), palūkanų norma kristi dar žemiau turbūt irgi nelabai begali ir turėtų pradėti didėti kartu su infliacijos atsiradimu.
Klausimas: ar tikrai šiuo metu racionalu pirkti obligacijas (turint tokią kainos mažėjimo perspektyvą), o ne tiesiog padėti indėlį kredito unijoje, kaip stabilų elementą portfelyje (kai portfelis nėra toks didelis, kad "nepatemtų" indėlių draudimas)? Ar galbūt kažką praleidžiame dėl obligacijų "kainos veikimo"?

Vartotojo avataras
DariusA
Mustachian
Pranešimai:293
Užsiregistravo:Tre Kov 18, 2020 4:29 pm
Išsiųsta patiktukų: 32
Gavo patiktukų: 29

Standartinė DariusA » Tre Vas 17, 2021 2:06 pm

LazzyCat rašė:
Tre Vas 17, 2021 1:57 pm
Naujokų klausimas dėl obligacijų.
Standartinė rekomendacija - į portfelį turėtų būti įtrauktos obligacijos, kad būtų sumažintas svyravimas. Taip pat turime standartines teorines "taisykles", kad kylant palūkanų normai obligacijos pinga, augant infliacijai obligacijos pinga.
Žvelgiant iš dabartinio taško į 5-10 m. perspektyva infliacija turėtų atsirasti, augti (nes turbūt centriniai bankai pasieks savo siekio padidinti infliaciją su pinigų spausdinimu), palūkanų norma kristi dar žemiau turbūt irgi nelabai begali ir turėtų pradėti didėti kartu su infliacijos atsiradimu.
Klausimas: ar tikrai šiuo metu racionalu pirkti obligacijas (turint tokią kainos mažėjimo perspektyvą), o ne tiesiog padėti indėlį kredito unijoje, kaip stabilų elementą portfelyje (kai portfelis nėra toks didelis, kad "nepatemtų" indėlių draudimas)? Ar galbūt kažką praleidžiame dėl obligacijų "kainos veikimo"?
taip, greičiausiai neverta pirkti - indėlis unijoje generuos panašią grąžą su mažesne rizika.

Dr.Robert
Mustachian
Pranešimai:158
Užsiregistravo:Pen Vas 14, 2020 8:01 pm
Išsiųsta patiktukų: 2
Gavo patiktukų: 33

Standartinė Dr.Robert » Tre Vas 17, 2021 4:53 pm

LazzyCat rašė:
Tre Vas 17, 2021 1:57 pm
Naujokų klausimas dėl obligacijų.
Standartinė rekomendacija - į portfelį turėtų būti įtrauktos obligacijos, kad būtų sumažintas svyravimas. Taip pat turime standartines teorines "taisykles", kad kylant palūkanų normai obligacijos pinga, augant infliacijai obligacijos pinga.
Žvelgiant iš dabartinio taško į 5-10 m. perspektyva infliacija turėtų atsirasti, augti (nes turbūt centriniai bankai pasieks savo siekio padidinti infliaciją su pinigų spausdinimu), palūkanų norma kristi dar žemiau turbūt irgi nelabai begali ir turėtų pradėti didėti kartu su infliacijos atsiradimu.
Klausimas: ar tikrai šiuo metu racionalu pirkti obligacijas (turint tokią kainos mažėjimo perspektyvą), o ne tiesiog padėti indėlį kredito unijoje, kaip stabilų elementą portfelyje (kai portfelis nėra toks didelis, kad "nepatemtų" indėlių draudimas)? Ar galbūt kažką praleidžiame dėl obligacijų "kainos veikimo"?
Pritariu, aš panašiai mąstau, dėl to brokeryje pas mane 100% akcijos. Na dar mano amžius (28m) man leidžia per daug nesijaudint dėl būsimų svyravimų.

Kodėl šitie argumentai turi logikos, ogi todėl, kad pasaulyje nuo 1980 visur mažėja palūkanų normos. O joms mažėjant obligacijų vertė didėja. Ir iki dabar trunka 4 dešimtečius besitęsianti bulių rinka obligacijose. Turėkime omenyje centrinių bankų politiką, nulines ar neigiamas palūkanų normas. Neberealu, kad tęsis bulių rinka obligacijose. Dėl to manau, protingiau arba prisiimti daugiau rizikos ir dėti į stock, arba į kredito uniją.
"The best time to plant a tree was 20 years ago. The second best time is now." - Same with investing.

bonaida
Naujokas
Pranešimai:2
Užsiregistravo:Pir Vas 08, 2021 2:56 pm

Standartinė bonaida » Tre Vas 17, 2021 6:07 pm

laurizas rašė:
Ant Vas 16, 2021 8:01 pm
bonaida rašė:
Ant Vas 16, 2021 6:34 pm
Sveiki visi, rašo naujokas.
Sveikas atvykęs į forumą!
bonaida rašė:
Ant Vas 16, 2021 6:34 pm
Pasirinkau VWCE, nes investuoti planuoju visą gyvenimą, tad beveik visą biržą apimantis ir dividendus kaupiantis ETF'as pasirodė logiškiausias variantas.
Pritariu.
bonaida rašė:
Ant Vas 16, 2021 6:34 pm
Jūsų galva, ar darau klaidą ir reikėtų skirti bent 10% obligacijoms, ar galbūt apsvarstyti auksą, P2P?
Obligacijų ir aukso paskirtis yra stabilizuoti portfelį krentant akcijoms. P2P tam visai netinka, šio instrumento rizika didesnė nei akcijų. Galimą saugių ir rizikingų investicijų santykį siūlau įsivertinti internete randamais toolsais, pvz. https://retirementplans.vanguard.com/VG ... -V966-L6BB bet realiai tik per pirmą krizę pajusi, per daug ar per mažai prisiimi rizikos.
bonaida rašė:
Ant Vas 16, 2021 6:34 pm
Dar vienas klausimas: esu prijaučiantis tvarumo, žaliosios energijos, klimato kaitos mažinimo idėjoms. Kiek bendrai domėjausi, žalieji ETF'ai yra kiek abejotinas pasirinkimas, nešantis arba maža grąžą, arba apskritai nieko. Skaičiau įdomią diskusiją, kurioje kalbėjo apie tai, kad net jei tvarumas, žalioji energija ir yra pasaulio ateitis (o jau ir šiokia tokia dabartis), tai nebūtinai ta ateitis pavirs riebia grąža investuotojams, nes yra įvairiausių niuansų, tokių kaip skirtingų ETF'ų skirtingos sandaros ir panašiai. Ką jūs manot?
Kokius konkrečiai ETF turi omenyje?
Ačiū už atsakymą. Kol kas žiūriu į ICLN, bet atbaido tai, kas jis yra distributing, o accumulating varianto nerandu. Vėlgi, jei nuspręsčiau pirkti, tai tik ilgam laikotarpiui. Taip pat stebiu TAN (saulė) ir FAN (vėjas), jų pasirodymai pastaruoju metu irgi yra kosminiai, bet abejoju dėl nemažo TER (0,61% ir 0.69%) ir tai, kad reikėtų papildomus du pirkimus daryti (planuoju pirkti per Swedą du ar tris kartus per metus, tad papildomi pirkimai daug mokesčių atsieitų. Plius, net nesu įsitikinęs, ar Swedas juos siūlo). Ar pats irgi domiesi žaliais ETF? Gal kažkurį perki?

Jei neturiu noro veltis į P2P reikalus ar pavienes akcijas, ar nebūtų logiška paprasčiausiai 90% investuoti į VWCE ir kokį vieną žalią ETF'ą, o 10% įsidėti į, tarkim, Swedo taupomąją sąskaitą? Ar geriau dabar 10% skirti obligacijoms dėl šventos ramybės?
Darijonas rašė:
Ant Vas 16, 2021 8:23 pm
Tavo amžiuje tikrai neverta investuoti į obligacijas ar auksą. Pirma, nedaug pačiam metų ir antra - nedidelis potfelis. Obligacijos reikalingos sumažinti svyravimus portfelyje ir gauti papildomos naudos iš didesnių dividendų. Kad geriau pajaustum svyravimus, juos skaičiuok absoliučiais skaičiais, o ne procentais. Jei tavo portfelis nors ir laikinai sumažėtų 200€ nemiegotum naktimis? O jeigu sumažėtų suma, lygia naujo automobilio kainai? Svyravimo ribas gali sumažinti obligacijomis ir, ypač, auksu. Kai tavo portfelis artės prie tokios vertės, kad dėl akcijų svyravimų negalėsi miegoti - tuomet laikas perskirstyti investicijas arba nustoti pirkti vien tik akcijų ETF ir pradėti pildytis obligacijų ETF ar auksu. Mano patarimas tavo amžiui - kaupk obligacijų dalį tiesiog indėliuose kaip rezervą juodai dienai ar nenumatytiems atvejams. Poveikis bus tas pats kaip obligacijų, o atėjus juodai dienai galėsi pasinaudoti.
Žali fondai dabar ant bangos. iShares Global Clean Energy (IE00B1XNHC34) vien per praeitus metus paaugo 120%, per paskutinius trejus - 250%. Tik kas žino, kiek jie toliau augs? Man toks augimas asocijuojasi su biotechnologijų akcijomis, kurios 2009-2015 metais vidutiniškai augo bemaž po 100% per metus, o nuo 2015 m. iki dabar stagnuoja. Tik Covid-19 jas vėl pradėjo kelt į viršų.
Žvelgiant globaliau, gali kreipti dėmesį ne į socialiai atsakingus ETF (SRI). Aš, asmeniškai, manau, kad į juos investuoti verta, jei tavo pažiūros sutampa su socialinės atsakomybės idėjomis https://www.justetf.com/de-en/how-to/in ... world.html
P2P Mintos kaip tik išplatino savo paskolų palyginimą su pasauliniais indeksais. Gali pats įvertinti grąžą.
Ačiū už atsakymą! Na, portfelis toli gražu toks, dėl kurio naktį nemiegočiau. :) Ar kalbėdamas apie indėlius turi galvoje, pavyzdžiui, Swed taupomąjį indėlį? Atsiprašau, jei kvailas klausimas, tiesiog esu žalias visuose finansiniuose reikaluose.

Dėl iShares Global Clean Energy: ar pats į jį investuoji? Kaip yra su dividendais, juk taikomas 15% GPM kiekvieną kartą, kai juos išmoka?

Darijonas
Pradedantis Mustachian
Pranešimai:133
Užsiregistravo:Pir Bal 06, 2020 7:22 am
Išsiųsta patiktukų: 4
Gavo patiktukų: 26

Standartinė Darijonas » Tre Vas 17, 2021 7:13 pm

bonaida rašė:
Tre Vas 17, 2021 6:07 pm
Ačiū už atsakymą! Na, portfelis toli gražu toks, dėl kurio naktį nemiegočiau. :) Ar kalbėdamas apie indėlius turi galvoje, pavyzdžiui, Swed taupomąjį indėlį? Atsiprašau, jei kvailas klausimas, tiesiog esu žalias visuose finansiniuose reikaluose.
Dėl iShares Global Clean Energy: ar pats į jį investuoji? Kaip yra su dividendais, juk taikomas 15% GPM kiekvieną kartą, kai juos išmoka?
Aš į šį ETF neinvestavau. Pas mane visi ETF yra tik dividendiniai. Dividendais didinu savo emergency fund, o taip pat kaupiu kaip rezervą būsimoms investicijoms stipriau krestelėjus rinkoms ar kokiai kitai įdomesnei investicijai (kaip tik dabar svarstau juos panaudoti įsigyjant MOGO obligacijų). Dividendus gaunu tiek USD, tiek EUR kiekvieną mėnesį. Iki kol bus investuoti, USD keliauja į kaupiamąjį indėlį Swedbanke, EUR - į kaupiamąjį indėlį unijoje arba kasdienėms išlaidoms. Dėl mokesčių per daug nesijaudinu. Swedbank išmoka dividendus neapmokestintus, todėl mokesčius už sausį gautus dividendus mokėsiu tik kitąmet gegužę-birželį deklaruodamas pajamas. Per metus laiko mokesčiams skirti pinigai dar spės padirbėti. Man tokia strategija lipo labiausiai.

laurizas
Užkietėjęs Mustachian
Pranešimai:1322
Užsiregistravo:Ant Bal 16, 2019 8:28 am
Išsiųsta patiktukų: 145
Gavo patiktukų: 209

Standartinė laurizas » Ket Vas 18, 2021 8:00 pm

LazzyCat rašė:
Tre Vas 17, 2021 1:57 pm
ar tikrai šiuo metu racionalu pirkti obligacijas (turint tokią kainos mažėjimo perspektyvą), o ne tiesiog padėti indėlį kredito unijoje, kaip stabilų elementą portfelyje (kai portfelis nėra toks didelis, kad "nepatemtų" indėlių draudimas)? Ar galbūt kažką praleidžiame dėl obligacijų "kainos veikimo"?
Obligacijos turėtų kilti per akcijų krizę. Visgi, nematau ypatingo pranašumo prieš indėlį.

laurizas
Užkietėjęs Mustachian
Pranešimai:1322
Užsiregistravo:Ant Bal 16, 2019 8:28 am
Išsiųsta patiktukų: 145
Gavo patiktukų: 209

Standartinė laurizas » Ket Vas 18, 2021 8:48 pm

bonaida rašė:
Tre Vas 17, 2021 6:07 pm
Kol kas žiūriu į ICLN, bet atbaido tai, kas jis yra distributing, o accumulating varianto nerandu. Vėlgi, jei nuspręsčiau pirkti, tai tik ilgam laikotarpiui. Taip pat stebiu TAN (saulė) ir FAN (vėjas), jų pasirodymai pastaruoju metu irgi yra kosminiai, bet abejoju dėl nemažo TER (0,61% ir 0.69%) ir tai, kad reikėtų papildomus du pirkimus daryti (planuoju pirkti per Swedą du ar tris kartus per metus, tad papildomi pirkimai daug mokesčių atsieitų. Plius, net nesu įsitikinęs, ar Swedas juos siūlo). Ar pats irgi domiesi žaliais ETF? Gal kažkurį perki?
Žaliais ETF nesidomiu. Kodėl nori jų įsigyti? Ar tikrai dėl to, kad prijauti ekologijai ar dėl to, kad pastaruoju metu jiems gerai sekasi? Jei dėl antrosios priežasties, tai panašu į performance chasing, kas dažniausiai nieko gero neatneša. Investavimas į atskirus ekonomikos sektorius realiai yra lošimas, kad tiems sektoriams seksis geriau, nei visai rinkai. Be to, kol portfelis mažas, tai didžiausia įtaką darys ne fondai, į kuriuos investuosi, o tai, kiek pinigų per mėnesį pavyks susitaupyti investicijoms.
bonaida rašė:
Tre Vas 17, 2021 6:07 pm
Jei neturiu noro veltis į P2P reikalus ar pavienes akcijas, ar nebūtų logiška paprasčiausiai 90% investuoti į VWCE ir kokį vieną žalią ETF'ą, o 10% įsidėti į, tarkim, Swedo taupomąją sąskaitą? Ar geriau dabar 10% skirti obligacijoms dėl šventos ramybės?
Manau, kad 10 % saugių aktyvų yra per mažai, kad rinkoms krentant kažkaip pastebimai atsvertų tą kritimą. Visgi, jei jau nusprendei turėti 10 % saugių aktyvų, tai gal geriau dėti į unijos taupomąjį indėlį, bent palūkanos kažkokios augs, Swed gi nieko nemoka už indėlius.

Vartotojo avataras
DariusA
Mustachian
Pranešimai:293
Užsiregistravo:Tre Kov 18, 2020 4:29 pm
Išsiųsta patiktukų: 32
Gavo patiktukų: 29

Standartinė DariusA » Ant Kov 02, 2021 1:52 pm

JPMorgan advised its clients that it might make sense to keep 1% of their portfolio in bitcoin, an allocation similar to that reserved for gold.

Kokia prasmė laikyti po 1% alokacijos? Suprantu, JPMorgan yra atsargūs ir konservatyvūs, bet kokią reikšmę gali turėti portfeliui 1-2 proc. alokacijos? Tada jau arba nieko, arba bent 5-10 proc.

laurizas
Užkietėjęs Mustachian
Pranešimai:1322
Užsiregistravo:Ant Bal 16, 2019 8:28 am
Išsiųsta patiktukų: 145
Gavo patiktukų: 209

Standartinė laurizas » Ant Kov 02, 2021 4:14 pm

Gal dėl to, kad iš to 1% greitu laiku gali būti 5 ar 10, o jei bus 0, tai bendro portfelio nesugadins?

Artur
Mustachian
Pranešimai:249
Užsiregistravo:Šeš Geg 11, 2019 4:17 am
Išsiųsta patiktukų: 16
Gavo patiktukų: 32

Standartinė Artur » Tre Kov 03, 2021 2:27 am

Teleloto bilieto kas savaitę nepamirškite pirkti, gali staigiai išaugti portfelis irgi.
"Rule No. 1 is never lose money. Rule No. 2 is never forget Rule No. 1." - Warren Buffett.

Skelbti atsakymą