Portfelio sudarymo klausimai

[NoComment]

Nesu tikras ar mano klausimas tinka siam skyriui, bet pabandysiu...

Vakar FED paskelbe, kad tiketina bus palukanu kelimas ir greiciausiai tai bus mid-2022. Kaip taisykle, aukstesnes palukanos atitraukia spekuliacini kapitala is akciju rinkos ir nukreipia i kitus, less volatile, instrumentus.

Kadangi didzioji dalis esate long-term investuotuojai, taciau investicijas atliekate on a monthly basis, norejau pasiteirauti ar kas nors bandys rebalansuoti savo investicijas? turiu omeny daly nukreipti i ETF's kurie sudaryti daugiau is VP atspariu palukanu kelimui (bankai, draudimo bendroves, etc)

Jeigu taip, kokius kandidatus turite omeny?

[laurizas]

ar kas nors bandys rebalansuoti savo investicijas? turiu omeny daly nukreipti i ETF's kurie sudaryti daugiau is VP atspariu palukanu kelimui (bankai, draudimo bendroves, etc)

Perfrazuojant tavo klausimą: ar kas nors bandys daryti market timing.
Market timing is the strategy of making buying or selling decisions of financial assets (often stocks) by attempting to predict future market price movements. The prediction may be based on an outlook of market or economic conditions resulting from technical or fundamental analysis.
https://en.wikipedia.org/wiki/Market_timing Pora įdomesnių citatų iš straipsnio:
Market timing can cause poor performance.

Whether market timing is ever a viable investment strategy is controversial. Some may consider market timing to be a form of gambling based on pure chance, because they do not believe in undervalued or overvalued markets. The efficient-market hypothesis claims that financial prices always exhibit random walk behavior and thus cannot be predicted with consistency

Some consider market timing to be sensible in certain situations, such as an apparent bubble. However, because the economy is a complex system that contains many factors, even at times of significant market optimism or pessimism, it remains difficult, if not impossible, to predetermine the local maximum or minimum of future prices with any precision; a so-called bubble can last for many years before prices collapse

Labiausiai man patinka J. Bogle, Vanguard įkūrėjo, požiūris į market timing: "The idea that a bell rings to signal when investors should get into or out of the market is simply not credible. After nearly 50 years in this business, I do not know of anybody who has done it successfully and consistently. I don’t even know anybody who knows anybody who has done it successfully and consistently".

Čia galima rasti dar apie 100 žinomų žmonių minčių apie market timing https://www.bogleheads.org/wiki/Taylor_ ... ing_quotes

[laurizas]

Išvis, net galvojau paskutiniu metu dar pasiimt ARKK, padarant paskirstymą 70/30, nors gal ir skamba kvailai :D

Praėjo lygiai metai, ar pasiėmei ARKK?:)
https://www.portfoliovisualizer.com/bac ... ion1_1=100

Arkk.jpg (123.39KiB)Peržiūrėta 2661 karus(ų)

[Dr. Fake]

Išvis, net galvojau paskutiniu metu dar pasiimt ARKK, padarant paskirstymą 70/30, nors gal ir skamba kvailai :D

Praėjo lygiai metai, ar pasiėmei ARKK?:)
https://www.portfoliovisualizer.com/bac ... ion1_1=100
Arkk.jpg

Nope, bet turbūt tik dėl to, kad neleidžia IBKR, kitaip būčiau.

[Faewraek]

Ar darote didesnius užsipirkimus per šitą korekciją? Ar laikot slow ant steady?

[Artur]

Ne, pardaviau didžiąją dalį kai buvo pike. Dabar tik value dividedines po truputį pirksiu, dauguma akcijų kosminės kainos, nenuliūsiu jei ir praleisiu dar 10% kilimą, nes jau nelabai kur kilt yra.
Greit palūkanos kils, bus įdomiau.

[laurizas]

Ar darote didesnius užsipirkimus per šitą korekciją?

Pinigų atsidėjimas laukiant kainų kritimo -nepasiteisinanti strategija, kadangi vidutiniškai rinkos kyla.

[Citi]

Ar darote didesnius užsipirkimus per šitą korekciją? Ar laikot slow ant steady?

Naivu tikėtis, kad -10% žemyn pavažiavę rinkos reikšmingai keičia ateities tikėtiną grąžą (expected returns). Jeigu kažkas turi šiuo metu casho, tai kodėl ? Kodėl iki šiol šios lėšos nebuvo investuotos ?

Jeigu buvo laikomas cashas tikintis -10% korekcijos su mintim tada sumesti, tai toks planas buvo prastas nuo pat pradžių.
Jeigu naudojama kažkokia periodinė investavimo strategija (kas kelis mėn investuoti dalį algos ir šiuo metu cashas kaip tik sukauptas), tai žinoma, dabar puikus metas apsipirkti.

Ne, pardaviau didžiąją dalį kai buvo pike. Dabar tik value dividedines po truputį pirksiu, dauguma akcijų kosminės kainos, nenuliūsiu jei ir praleisiu dar 10% kilimą, nes jau nelabai kur kilt yra.
Greit palūkanos kils, bus įdomiau.

Vertinti akcijų kainą pagal vertės rodiklius baisiai sudėtingas reikalas. Sunku nustatyti, ar ir kiek, akcijos tam tikru metu yra brangios. Dar blogiau, beveik neįmanoma naudojantis šia informacija timinti rinkos. Plačiau rašiau šiom temom:
https://buliausanatomija.lt/istorijos-pamokos/ ir https://buliausanatomija.lt/vertes-investavimo-vargai/

Dividendinės akcijos irgi problematiškas reikalas. Kuo jos pranašesnė bus (yra dabar), lyginant su ne dividendinėmis akcijomis ?

[Fumitto]

Ar darote didesnius užsipirkimus per šitą korekciją? Ar laikot slow ant steady?

Scenarijų šiuo metu yra visokių, vieni kalba apie dideles korekcijas, kiti apie atšokimą ir ATH. Perku kiek daugiau nei įprastai, bet ne per daug, dėl galimos tolimesnės korekcijos, o jei kils tai irgi blogai nebus.

[orus]

Gruodį gavau netikėtų pajamų. Gan daug. Asmeninių santaupų pakanka tai nusprendžiau beveik visus skirti investicijoms. Tai sudarė 40% kelis metus kaupto mano investicinio profilio. Dėl banko limitų dalį investavau gruodį, o kitą pusę sausio pradžioj (prieš kritimą). Juk tyrimai rodo, kad Lump sum geriau nei DCA.
Dabar jaučiu tokį vidinį nerimą, kad nepasiteisino mano optimizmas. O galėjau palaukti... O galėjau išdalinti tą sumą per daugiau mėnesių...
Ir tuo pačiu raminu save, kad čia tas pats kaip galėtis, kad nepirkau bitcoino 2017 ar 2020 pradžioj. Tas pats kaip gailėtis, kad nesumečiau visų santaupų į NASDAQ indeksą 2020 kovo 20 d.
Nieko nekeičia čia tie minus keli ar kelioka procentų. Kaip ir anksčiau nekeitė kai buvo plius keli procentai ištisus mėnesius iš eilės :)